保险，大家肯定有所了解。简单来说，保险就是一种风险管理的方法。

基金，大家肯定也不陌生。基金是一种间接投资工具，主要依靠投资其他的投资工具，来帮助投资者获取收益。

都知道基金可以用来投资，你或许还不知道，保险也可以用于投资。但不是所有保险都能用来投资，只有被选中的品种才行。那就是我们今天的主人公——投资型保险。

感觉又学到了新的理财知识，有没有？

那么，问题来了：基金和投资型保险到底有什么区别？投资者该如何配置比较好呢？

本文分为三个部分：

1、投资型保险的“真实身份”是什么？

2、基金与投资型保险有哪些区别？

3、在基金和投资型保险之间如何选择配置？

一、投资型保险的“真实身份”是什么？

在保险大家族里，有各种各样的保险供人选择。种类实在是太多了！我们按照最普遍的分类方式，可以简单地把它们分为两种：财产保险和人身保险。

财产保险，顾名思义，保障的对象是财产，而人身保险保障的对象是人。

虽说“留得青山在，不怕没柴烧”，但“人还在，钱没了”依然会造成悲剧。所以一般情况下，财产和人我们都是需要保的。

既然财产保险的保障对象是财产，投资型保险跟钱的关系似乎比较大，那么，它是财产保险吗？

非也非也。投资型保险主要有以下几种：投资连结保险、分红型寿险、寿险及投资型家庭财产险等。除了投资型家庭财产险属于财产险之外，其他三种常见类型都属于人身保险。

简单来说，投资型保险就是既有保险保障功能，又有投资理财功能的保险。

首先，我们来说说投资连结保险。

投资连结保险，分属于人身保险中的人寿保险，是一种寿险与投资相结合的新型产品。交给保险公司的钱分成两部分。一部分进入保险账户，承担保险功能。另外进入到投资账户的部分，则由专人打理投资，产生收益。

分红型寿险，也是新型人寿保险的一种。如果购买这种保险，保险公司就会根据实际运营情况，把一部分盈余分给保单持有人，实际分红数额根据运营情况可能会有波动。

还有投资型家庭财产险，在保险期内财产损失可以获得赔付。如果未损失，到期后也可以获得本金和利息的返还，也可作为一种投资方式。

除了上述几种保险，另外还有万能险、年金险等险种，也属于投资型保险的范畴。

二、基金与投资型保险有哪些区别？

介绍了那么多种投资型保险，可能有人要问了：基金和投资型保险究竟哪个比较好呢？

不比不知道，两者的区别就在以下几个方面：

①作用不同：投资型保险除了用于投资，往往还有保险保障功能。基金只具备投资理财功能。

投保人投入的资金通常不会100%用于投资。比如，投资连结保险，因为需要分配一部分资金给保险账户。

而基金是一种专门的投资工具。也就是说，在扣除费用后，投资者投入的资金几乎全部用于投资。

②风险与收益不同：基金的风险和收益上限高于投资型保险。

投资型保险的资金通常不会全部用于投资，因此风险较小，收益上限也比基金低。

万能险、年金险等险种，签订合同时会规定保底利率，是可以保本外加保证最低收益的。基金则完全不存在保底利率一说。

但不是所有投资型保险都能保本保收益，跟基金一样，也可能出现亏损。再拿投资连结保险做例子，通常会有不同的投资账户。有的投资债券，有的投资股票，还有混合型、货币型等种类，这些账户的投资风险是完全不同的。

③买卖方式不同：基金比投资型保险买卖更加灵活。

买基金一般最低10元、100元就可以买入，而投资型保险的购买门槛比基金高很多，通常需要一次性购入万元以上，或者每月连续购入千元以上。

近年来，也有一些门槛较低的投资型保险出现，但是还有一点，投资型保险的流动性通常比基金差很多。因为投资型保险一般会约定5年或10年的投资期限，比如投资连结保险。提前领用部分资金也是可以的，必须支付一定费用。想全部取出只能退保，需要支付高额的退保费。

而开放式基金，没有因故暂停赎回的，可以随时赎回。封闭式基金的封闭期，通常也比投资型保险的投资期要短，一般是半年、一年或者三年。

④信息透明度不同：基金的信息透明度通常比投资型保险高。

公募基金在每个交易日结束后，会进行净值更新。而投资型保险的账户价值一般隔一段时间才更新一次。

公募基金每个季度必须披露重仓股、持仓结构等信息，投资型保险的具体投资情况和资金流向不会进行公布。私募基金的情况比较特殊，不需要像公募基金一样进行披露，在此暂且不提。

三、在基金和投资型保险之间如何选择配置？

总结下来，基金和投资型保险似乎各有优势。基金的优势在于专门、专业，收益上限比投资型保险高。投资型保险的优势在于兼具投资与保障，且风险相对较低。

能够承担一定风险，又想搏一搏高收益的投资者往往会选择基金。因为基金的风险虽然更高，但是收益上限也高。而投资型保险中，追求安全性、低风险的种类才是主流，虽然风险相对低，但收益方面往往会不如操作上更加激进的基金。

由于基金的数量较多、选择范围较广，一些不想耗费精力挑选基金，对收益没有过高要求，同时又需要一定程度保障的投资者，会更倾向于选择投资型保险。

但是，基金公司和基金经理是专业研究股市、债市等投资市场的。从投资获取收益的角度，基金会是更好的选择。而且基金的投资门槛低、流动性强，非常适合闲钱投资、定期小笔投资。投资型保险就没有这一优势啦。