2023年一季度,A股市场先强势反弹,后进入震荡调整,市场分化明显。整体来看,前期有业绩支撑的新能源、消费、医药等板块走势疲弱,传媒、计算机、电子、通信等行业在AI概念的加持下大涨。
商品市场方面,一季度依然延续区间宽幅震荡的态势,国内经济的定调以及海外的银行风险事件都对商品市场带来了短期扰动。从各板块来看,黑色板块在钢厂开工率较足的背景下表现出较强的韧性,有色板块小幅下跌,农产品、化工板块弱势震荡。
债券市场方面,在经济回暖、流动性合理充裕下,一季度表现较好。以国债期货主力合约来看,2 年、5 年和 10 年期国债期货均走出一轮上涨行情。
股票策略一枝独秀,多资产策略紧随其后
虽然各大资本市场跌宕起伏,但是一季度有不少资管产品取得较好的业绩。
根据私募排排网统计,截至2023年3月底,有业绩更新的1995只资管产品今年一季度平均收益为2.86%,其中取得正收益的有1705只,占比为85.46%。
分策略来看,资管产品五大策略今年一季度平均收益皆为正。其中,股票策略表现最优,为6.94%,多资产策略紧随其后,为3.21%。组合基金、债券策略、期货及衍生品策略也分别达到了2.2%、1.74%、1.46%。
另外,从正收益占比来看,债券策略正收益占比最多,为91.35%,股票策略、多资产策略、组合基金正收益占比也都在七成以上。
为了给投资者提供极具价值的参考,私募排排网筛选出五大策略组别下各10只收益率居前的产品,最终共有50只产品进入对应榜单。
从上榜的50只产品来看,中信建投旗下的“稳健增利54号”领衔全部产品,该产品是一只债券复合策略产品。与最后一名相比,该产品今年以来收益多出39个百分点。从上榜基金类型来看,券商资管最多,有33只;期货资管紧随其后,有14只;公募专户最少,仅有3只。
值得一提的是,安信资管、中信建投旗下产品均有登上四个榜单;银河金汇证券资管、中信证券同时登上三个榜单;东海期货、国融证券、中金公司等旗下产品均有同时登上两个榜单。
股票策略:主观多头产品霸榜前三强
在股票策略资管榜中,主观多头产品在一季度的震荡行情中,凭借着较强的主观选股能力脱颖而出,共占据了6个席位。另外,量化多头占据了4个席位。从基金类型来看,券商资管占八成,另有2只属于期货资管,上榜的十只产品首尾业绩相差18.28%。
摘得冠、亚、季军的产品均为主观多头,民生证券旗下的“添益2号”以28.48%的收益夺得冠军,公司坚持“民生在勤,守正出新”的基本理念。长城国瑞证券旗下“增益5号”、安信资管旗下“安信研究精选”分别以17.66%、15.30%的收益夺得亚军和季军。
期货及衍生品策略:量化CTA占据半壁江山
在期货及衍生品策略资管榜中,量化CTA产品占据了半壁江山,其优势在于能够较好的避免人为主观的非理性,有效的规避风险。另外,主观CTA、其他衍生品策略各有2只、3只。
摘得冠、亚、季军的分别是中原期货股份有限公司旗下的“中原期货启辰多策略”、东海期货旗下的“东海龙睿9号”、新湖期货旗下的“新湖期货创稳3号”,今年以来收益分别为25.34%、22.64%、22.57%。
多资产策略:复合策略霸榜
在多资产策略资管产品榜单中,上榜的产品全部为复合策略。在市场波动大、行情反复的市场条件下,传统的趋势策略在短期内必然会有压力,而多元化复合策略具有全市场、全周期的优势。
摘得冠、亚、季军的分别为中信建投旗下的“扬帆远航扬州1号”、安信资管旗下的“安信证券全球新动能QDII”、金元证券旗下的“金元鑫灏1号”,今年以来收益分别为20.69%、16.50%、10.70%。
债券策略:中信建投遥遥领先
在债券策略资管榜中,上榜的产品包括了债券复合策略、债券增强、纯债策略。从基金类型来看券商资管占八成,期货资管占两成。
中信建投旗下的债券复合策略产品“稳健增利54号”以42.83%的收益夺得冠军。中信建投在企业融资、收购兼并、证券经纪、证券金融、固定收益、资产管理、股票及衍生品交易等领域形成了自身特色和核心业务优势,并搭建了研究咨询、信息技术、运营管理、风险管理、合规管理等专业高效的业务支持体系。
中银国际证券旗下的“中银证券中国红-黄山8号第33期固定收益类”、银河金汇证券资管旗下的“银河金汇鑫香草1号”分别以15.87%、11.82%摘得亚军和季军。
组合基金:FOF产品霸榜
在组合基金资管榜中,上榜的产品全部为FOF产品。从基金类型来看,券商资管占七只、期货资管、公募专户分别各有2只、1只。
摘得冠、亚、季军的分别为银河金汇证券资管旗下的“银河智汇FOF1号”、东海期货旗下的“东海龙成指数增强FOF6号”、国泰君安资产旗下的“君享甄选指数增强FOF1号”,今年以来收益分别为9.2%、8.94%、8.64%。
规则说明
【排名数据来源】:私募排排网。
【收益计算说明】:由于私募基金净值披露时间点不同,榜单统计的时间段、起始计算净值会有差异。我司将当月6日至次月5日(包括次月5日)作为一个统计周期,使用该周期中最靠近月底净值作为截止计算净值,以起始计算净值和截止计算净值的两个净值数据来进行统计排名。若有两个净值距离月底一样近,则取时间靠前者。若期间有分红、拆分情况发生,则使用分红再投资后累计净值计算收益率。
【数据阶段性说明】:私募排排网收录的数据均带有周期性,不代表管理人/基金经理的研究、投资、管理等能力的长期保证,不作为私募管理机构之间的长期能力对比。
【排行说明】:根据管理人最新报送信息,取截至排行当月的净值且产品业绩披露标识为A的基金参与排名。当月榜单将在次月公布,具体公布日期将根据实际情况为准。
【风险揭示】:投资有风险,本资料涉及基金的过往业绩不预示其未来表现,基金管理人管理的其他基金的业绩并不构成基金业绩表现的保证,我司未以明示、暗示或其他任何方式承诺或预测产品未来收益。投资者应谨慎注意各项风险,认真阅读基金合同、基金产品资料概要等销售文件,充分认识产品的风险收益特征,并根据自身情况做出投资决策,对投资决策自负盈亏。
本文所涉私募基金内容仅对合格投资者展示!因擅自转载、引用等行为导致非合格投资者获取本文信息的,由转载方自行承担法律责任和可能产生的一切风险。
本页面所载信息、意见不构成对买卖任何证券或其他金融工具的任何投资决策建议。私募排排网对本报告所载资料的准确性、可靠性、时效性及完整性不作任何明示或暗示的保证。对依据或者使用本报告所载资料所造成的任何后果,私募排排网及/或其关联机构、关联人员均不承担任何形式的责任。
本报告所载意见、评估及预测仅为该资料出具日的观点和判断。该等意见、评估及预测无需通知即可随时更改。在不同时期,私募排排网可能会发出与本资料所载意见、评估及预测不一致的报告。本报告可能会转发、摘编其他专业人士/或机构撰写制作的相关研究成果,相关研究观点仅代表其本人/该机构的分析判断,不代表私募排排网的观点,私募排排网对其中的信息及其观点不做任何形式的确认或保证。
本页面中所有资料的版权均为私募排排网所有。任何机构和个人以任何形式转发、转载、翻版、复制、刊登、发表、修改、仿制或引用本页面中的内容前,应取得私募排排网的授权许可。在获授权转载、刊登、引用本页面的全部或部分内容时,应真实、准确、完整地反映引用内容。版权所有,违者必究。
旗下产品
基金销售服务由深圳市前海排排网基金销售有限责任公司提供 基金销售资格:深证局许可字[2016]21号 查看资质证书>
产品展示:181-2206-2906 机构合作:0755-8328-2472 媒体合作:177-2757-8351 路演合作:181-8860-3225 luyan@simuwang.com
联系地址:广东省深圳市福田区新洲南路2017号东方明珠科技大厦6楼
私募排排网提供的所有产品均由第三方机构管理,私募排排网仅对产品及相关业绩数据进行收录和展示,产品业绩数据来源包括但不限于第三方机构通过托管估值机构提供或者自己报送等方式,私募排排网不对产品业绩做任何保证。投资者应仔细阅读产品的相关法律文件,了解产品风险和收益特征。投资者应根据自身资产状况、风险承受能力选择适合自己的产品。私募排排网站提供数据及信息均来源于公开资料或经外部授权信息的收录和整理,私募排排网发布此信息目的在于传播更多信息,与本网站立场无关,相关表述仅供参考,不代表任何确定性判断,亦不构成私募排排网的任何推荐或投资建议。